Viens no svarīgākajiem bankas stāvokļa rādītājiem ir tās resursu likviditāte. Augsts šī rādītāja līmenis nozīmē, ka šī finanšu iestāde spēj nomaksāt savas saistības gan pašreizējā, gan turpmākajā periodā. Kad bankas likviditāte un līdz ar to arī maksātspēja samazinās, ir nepieciešams refinansēt. Tas nozīmē, ka valsts Centrālajai bankai kopā ar ieinteresētajiem investoriem ir jāpiešķir papildu līdzekļi.
Finanšu sistēmas stabilitātes pamati
Jebkuras centrālās bankas uzdevums ir laikus konstatēt bankas likviditātes laika robu, to analizēt un, ja nepieciešams, atrast līdzekļus tās likvidācijai. Refinansēšana ir process, kas ļauj:
- Nodrošināt norēķinu nepārtrauktību valsts ekonomiskajā sistēmā, garantējot katras atsevišķas bankas likviditāti.
- Lai kontrolētu situāciju monetārajā tirgū arizmantojot procentu likmes iestatījumu.
Tomēr ir svarīgi saprast, ka refinansēšana nav pastāvīgs papildu naudas avots finanšu iestādēm. Centrālā banka nav ieinteresēta regulāri atbalstīt grūtībās nonākušo finanšu institūciju. Tāpēc jebkurai bankai jācenšas piesaistīt papildu līdzekļus no jauniem klientiem un akcionāriem.
Kompetentas refinansēšanas pamatprincipi
Lai nodrošinātu valsts monetārās sistēmas stabilitāti, Centrālajai bankai, piešķirot papildu līdzekļus citām finanšu iestādēm, jāvadās pēc šādiem noteikumiem:
- Provizoriska kreditēšanas limitu un apjomu noteikšana.
- Banku refinansēšanai jāatbilst apstiprinātās monetārās politikas mērķiem.
- Trūcīgajai finanšu iestādei ir jābūt brīvai no parādiem Centrālajai bankai un jāspēj atmaksāt aizdevumu nākotnē.
- Droši nodrošināti papildu līdzekļi.
- Pareiza aizdevuma summa, kas atbilst ķīlas vērtībai.
- Refinansēšanas likme nevar būt zemāka par diskonta likmi.
Aizdevumu veidi
Refinansēšana ir pēdējā iespēja lielākajai daļai banku. Viņi vēršas pie Centrālās bankas, kad visi citi veidi, kā iegūt brīvos līdzekļus, jau ir izsmelti, un parāds klientiem joprojām paliek. Ir divi galvenie aizdevumu veidi:reglamentējoša un specifiska. Pirmie ir pastāvīgi finanšu instrumenti un tiek izmantoti naudas tirgus kontrolei. Konkrēti aizdevumi tiek izmantoti, lai stabilizētu situācijas ar likviditātes trūkumu konkrētās bankās. Centrālā banka var izmantot arī REPO un SWAP operācijas, lai regulētu tirgu.
Darbības mehānisms
Refinansēšana ir process, kas izskatās šādi:
- Bankai ir maksātspējas problēmas.
- Centrālā banka analizē situāciju un pieņem lēmumu par aizdevuma izsniegšanu, piemēram, $10 miljoni uz vienu gadu.
- Komercbanka aizdod saviem klientiem naudu ar augstāku procentu likmi nekā refinansēšanas likme.
- Termiņa beigās viņš atdod 10 miljonus ar Centrālās bankas piemaksu.
- Šīs operācijas rezultātā saņemtā nauda tiek pārdalīta un palielina bankas maksātspēju.
Centrālā banka nestrādā tieši ar iedzīvotājiem, jo šajā gadījumā tai būtu jākontrolē miljoniem mazo kredītņēmēju. Tāpēc komercbankas darbojas kā starpnieki starp viņu un parastajiem cilvēkiem.
Refinansēšanas likme
Saskaņā ar federālo likumu "Par Krievijas Federācijas Centrālo banku" Centrālā banka var piešķirt kredītiestādēm papildu līdzekļus uz noteiktu laiku uz atmaksājamu pamata to likviditātes problēmu risināšanai. Refinansēšanas likme ir instruments, kas kontrolēprocenti par noguldījumiem un aizdevumiem. Tā samazināšana ir izdevīga kredītņēmējiem, savukārt noguldītājiem tiek liegta daļa ienākumu. Centrālās bankas refinansēšana tiek veikta pēc likmes, kas noteikta vai izvēlēta, pamatojoties uz tirgus mehānismiem.
Interešu normēšana
Līdz 2010.gadam maksimālā summa, kas tika atzīta par izdevumiem, bija vienāda ar šādu vērtību: refinansēšanas likme1,1 Tagad otrs reizinātājs ir palielināts līdz 1,8 rubļa aizņēmumiem. Ja aizdevuma līguma darbības laikā mainās kāds no rādītājiem, jāveic dubults aprēķins. Attiecībā uz līgumiem par ārvalstu valūtu šeit netiek izmantota refinansēšanas likme. Maksimālais līmenis, ko var uzskatīt par izdevumiem, ir 15%.
Lietošanas un ietekmes jomas
Banku refinansēšana ar noteiktu likmi Krievijas Federācijā atstāj iespaidu ne tikai uz pašām finanšu un kredītiestādēm, bet arī uz parasto pilsoni. Jo īpaši var izdalīt šādus gadījumus:
- Noguldījumu procentu ienākumu aplikšana ar nodokli (saskaņā ar Krievijas Federācijas Nodokļu kodeksu 35% likme tiek noteikta, pārsniedzot summu, kas aprēķināta, pamatojoties uz refinansēšanas likmi).
- Aprēķiniet maksājumus par kavēto naudu, kas pienākas darbiniekam (ieskaitot atvaļinājuma naudu).
- Nodokļa vai nodevas procentu aprēķins (tā procentuālā daļa ir viena trīs simtā daļa no noteiktās refinansēšanas likmes).
Centrālās bankas komercbanku kreditēšanas process ir svarīgs valsts finanšu sistēmas regulators. No tā lielā mērā ir atkarīga ekonomikas attīstība, jo iedzīvotāju skaitsmēdz uzticēt savus resursus bankām tikai tad, ja tie ir ilgtspējīgi.
